吴老师提醒：短线投资风险高于长线，即使选正规投顾服务，也需控制仓位（不超过总资产的 30%），避免 “全仓跟投”。
三、投顾服务费：怎么算、值不值、避坑指南
“投顾服务费” 是投资者关注的核心成本，很多人担心 “花了钱没效果”，其实关键是 “看懂收费模式、判断服务价值”。
（一）投顾服务费的 3 种常见模式：差异与适配场景
按年 / 按季度收费：主流模式，适合 “长期需要指导” 的投资者。
按次收费：适合 “短期需要建议” 的投资者。
按资产规模收费：适合 “高净值投资者”（资产 100 万元以上）。
（二）判断 “投顾服务费值不值” 的 4 个标准
看 “服务性价比”：计算 “每笔建议的成本”，如进阶版 1.5 万元 / 年，若每月提供 10 次有效建议，每次成本 125 元，若建议标的平均盈利 2000 元 / 次，则性价比高；若建议频繁亏损，即使收费低也不值。
看 “是否有增值服务”：正规投顾公司会提供 “额外服务”，如投顾课程（教投资者看 K 线、财务报表）、行业研报（如半导体行业月度报告），这些增值服务能提升投资者自身能力，而非只给 “股票代码”。
看 “客户评价”：在 “黑猫投诉”“天眼查” 等平台查询投顾公司的 “投诉记录”，优质公司投诉率低于 5%，且能及时处理投诉（如退费、调整服务）；若投诉多为 “收费后不服务”“推荐垃圾股”，则避之。
看 “是否有风险兜底”：部分正规投顾公司会设置 “业绩承诺”，如 “服务期内若推荐标的整体亏损，退 50% 服务费”，虽不保本，但体现对自身服务的信心，无任何承诺的公司需谨慎。
