中远海特（600428）
推荐理由：全球特种航运领军企业，拥有半潜船、重吊船等专业船队，在风电设备、核电设备运输领域市占率达 35%。上半年新接订单金额 28 亿元，同比增长 65%，其中海外订单占比 70%，国际化布局提速。随着全球新能源建设加速，公司特种货物运输需求持续旺盛，二季度净利润环比增长 58%。
宁波海运（600798）
推荐理由：深耕国内沿海干散货运输，上半年铁矿石运输量同比增长 32%，受益于钢铁行业复产。公司与浙江海港集团合作打造 “海铁联运” 通道，上半年海铁联运量同比增长 45%，单箱运输成本下降 12%。当前股价对应 2025 年 PE 仅 10 倍，处于历史低位，安全边际高。
（三）智能制造板块：订单爆发与技术突破双轮驱动
301311 昆船智能
推荐理由：公司中标比亚迪西安基地智能物流系统项目，合同金额 6.2 亿元，该项目将采用 “5G+AGV + 数字孪生” 技术，实现汽车零部件从入库到装配的全流程自动化，预计 2026 年一季度交付。公司同时发布公告，上半年研发投入同比增长 55%，新增专利 28 项，其中 “智能调度算法” 达到国际领先水平。
估值角度看，该股当前市盈率（TTM）36 倍，低于智能制造行业平均 45 倍的水平，PEG 0.8，处于低估区间。机构预测，公司 2025-2027 年净利润复合增长率将达 38%，成长确定性强。技术面上，该股在 32 元附近形成 “双底” 形态，7 月 30 日出现 “放量长阳”，短期走势反转信号明确。
埃斯顿（002747）
推荐理由：国内工业机器人龙头，核心控制器国产化率 100%，上半年机器人销量同比增长 52%，其中新能源行业订单占比 58%。公司与宁德时代签订战略合作协议，将为其提供 5000 台焊接机器人，订单金额超 10 亿元，将在未来两年内交付。
海康威视（002415）
推荐理由：智能安防领域龙头企业，上半年机器视觉业务收入同比增长 72%，在锂电、光伏检测领域市占率提升至 30%。公司推出的新一代 AI 视觉检测设备检测精度达 0.01mm，可满足高端制造需求，获得隆基绿能、晶科能源等大客户订单。
科德数控（688305）
推荐理由：国内唯一实现五轴数控系统量产的企业，打破国外技术垄断，产品已应用于航天、航空等高端领域。上半年五轴数控系统销量同比增长 130%，毛利率维持在 68% 的高位。公司获得国家大基金二期 2 亿元增资，用于五轴数控系统产业化，预计 2026 年产量将突破 8000 台。
