海光信息（688041）是国内 CPU + DCU 芯片龙头企业，对标的海外公司是 AMD 和英伟达。公司预计 2024 年营收区间为 87.2 亿元至 95.3 亿元，与去年同期相比，涨幅高达 45.04% - 58.52%；归属母公司的净利润预计在 18.1 亿元至 20.1 亿元之间，同比增长 43.29% - 59.12%。海光 CPU 基于自主研发的 C86 开放架构体系，具备高安全性、高性能和高通用性的显著特点，不仅兼容 x86 指令集，还能与国际主流操作系统及应用软件实现无缝对接，为用户提供了丰富的软硬件生态环境。在电信、金融、互联网、交通等多个行业的核心业务中得到广泛应用，为各行业的数字化转型提供了坚实的技术支撑。海光 DCU 也在人工智能计算领域发挥着重要作用。公司组建了一支规模庞大、实力雄厚的研发技术团队，截至 2024 年上半年末，公司员工总数中 91.07% 为研发技术人员，人数多达 1855 人。在注重自身技术发展的同时，海光信息积极投身于产业生态的建设，已成功构建起一个覆盖 4000 余家企业的庞大协同创新网络，完成了 8000 余项软硬件优化工作，联合打造了 12000 余个安全、高效且易用的产品及解决方案。随着 AI、云计算、大数据等新兴技术的发展，海光信息有望凭借其技术优势和产业生态优势，在市场中取得更大的份额。
北方华创（002371）是本土半导体设备龙头，属于国资平台型半导体设备公司，大基金一期二期均持有公司股份。公司历史最早可追溯至七 OO 厂，即北京建中机器厂，是第一批负责半导体设备的企业。2016 年，七星电子与北方微重组为北方华创。公司先后通过收购美国 Akrion Systems 和北广科技射频应用技术相关资产，增强产品及技术能力。在众多半导体设备中，价值量占比最高的刻蚀机和薄膜沉积设备，占比高达 22%，北方华创生产的多种刻蚀机以及物理气相沉积设备（PVD）率先打破垄断，开启国产替代的进程。客户几乎涵盖中芯国际、长江存储、华虹半导体、长鑫存储、长电科技等国内所有主流晶圆厂，以及隆基绿能、晶澳科技、京东方、三安光电等其他半导体领域的龙头。在持续高强度的研发投入之下，公司近年来成功研发出高密度等离子体化学气相沉积（HDPCVD）、双大马士革 CCP 刻蚀机、立式炉原子层沉积（ALD）、高介电常数原子层沉积（ALD）等多款具有自主知识产权的高端新品，并在多家客户端实现稳定量产。同时，公司在先进封装领域进行了全面布局，可提供 TSV（硅通孔）制造、正面制程 - 大马士革工艺、背面制程 - 露铜刻蚀和 RDL（再布线层）工艺的全面解决方案，涉及刻蚀、薄膜、炉管、清洗四大类二十余款装备工艺解决方案。随着国内晶圆厂的扩产和半导体设备国产替代的推进，北方华创将充分受益于行业规模的扩张。
